必威金太阳(300606)：2024年度向特定对象发行A股股票预案1、公司及董事会全体成员保证本预案内容真实、准确、完整，并确认不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。

　　2、本次向特定对象发行 A股股票完成后，公司经营与收益的变化由公司自行负责；因本次向特定对象发行 A股股票引致的投资风险，由投资者自行负责。

　　3、本预案是公司董事会对本次向特定对象发行 A股股票的说明，任何与之相反的声明均属不实陈述。

　　5、本预案所述事项并不代表审批机关对于本次向特定对象发行 A股股票相关事项的实质性判断、确认、批准，本预案所述本次向特定对象发行 A股股票相关事项的生效和完成尚待深圳证券交易所审核通过并经中国证券监督管理委员会同意注册。

　　1、本次向特定对象发行 A股股票相关事项已经公司第四届董事会第十七次会议审议通过，尚需获得公司股东大会审议通过、深交所审核通过，并获得中国证监会作出同意注册的决定后方可实施，最终发行方案以中国证监会准予注册的方案为准。

　　2、本次向特定对象发行 A股股票的发行对象不超过 35名（含），为符合中国证监会规定条件的证券投资基金管理公司、证券公司、信托公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者以及符合法律法规规定的其他法人、自然人或其他合格投资者。证券投资基金管理公司、证券公司、合格境外机构投资者、人民币合格境外机构投资者以其管理的两只以上产品认购的，视为一个发行对象。

　　最终发行对象由股东大会授权董事会在经过深交所审核通过并获得中国证监会同意注册后，按照中国证监会、深交所的相关规定，根据竞价结果与本次发行的保荐机构（主承销商）协商确定。若在发行时有关法律、法规对向特定对象发行 A股股票的发行对象有新的规定，则公司将按新的规定进行调整。

　　3、本次发行的定价基准日为发行期首日，定价原则为：发行价格不低于发行期首日前 20个交易日公司股票均价的 80%（定价基准日前 20个交易日股票交易均价=定价基准日前 20个交易日股票交易总额/定价基准日前 20个交易日股票交易总量）。最终发行价格由董事会根据股东大会授权在本次向特定对象发行申请经过深交所审核通过并获得中国证监会同意注册后，按照中国证监会、深交所的相关规定，根据竞价结果与本次发行的保荐人（主承销商）协商确定。若公司股票在定价基准日至发行日期间有除权、除息行为，本次向特定对象发行 A股股票价格将做相应调整。

　　4、本次向特定对象发行 A股股票拟募集资金总额（含发行费用）不超过人民币 46,082.99万元（含本数），本次向特定对象发行 A股股票的数量按照募集资金总额除以本次向特定对象发行 A股股票的发行价格确定，计算公式为：本次向特定对象发行 A股股票数量=本次募集资金总额/每股发行价格（小数点后位数忽略不计），且不超过 41,504,347股（含本数），未超过本次发行前总股本的30%，最终发行数量以中国证监会关于本次发行的同意注册文件为准。

　　若公司在本次向特定对象发行 A股股票董事会决议日至发行日期间发生送股、资本公积金转增股本或因其他原因导致本次发行前公司总股本发生变动的，本次向特定对象发行的 A股股票数量上限将作出相应调整。最终发行股份数量由公司董事会或董事会授权人士根据股东大会的授权于发行时根据实际情况与保荐机构（主承销商）协商确定。若公司股票在定价基准日至发行日期间发生派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，本次发行的股票数量将进行相应调整。

　　5、本次向特定对象发行 A股股票完成后，发行对象所认购的股份自本次发行结束之日起 6个月内不得转让。发行对象因本次交易取得的公司股票在锁定期届满后减持还需遵守《公司法》《证券法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等法律、法规、行政规章、规范性文件、证券交易所相关规定以及《公司章程》的相关规定。本次向特定对象发行 A股股票完成后，发行对象所认购的公司本次向特定对象发行的股票因公司送红股、资本公积金转增股本等形式所衍生取得的股票亦应遵守上述股份限售安排。

　　6、本次向特定对象发行募集资金总额不超过 46,082.99万元，扣除发行费用后将用于“精密结构件制造与高端智能数控装备扩产项目”。

　　在本次发行募集资金到位前，公司可以根据募集资金投资项目的实际情况，以自筹资金先行投入，并在募集资金到位后予以置换。募集资金到位后，若扣除发行费用后的实际募集资金净额少于拟投入募集资金总额，不足部分由公司以自筹资金解决。在本次募投项目范围内，公司可以根据项目的轻重缓急等情况，对上述募投项目的募集资金投入顺序和投资金额进行适当调整。

　　8、根据《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》《上市公司监管指引第 3号—上市公司现金分红》等文件的有关要求和《公司章程》的相关规定，公司制定利润分配政策及未来三年（2023-2025年）股东回报规划等情况，详见本预案“第四节 公司利润分配政策及执行情况”。

　　9、本次发行完成后，公司的总股本和净资产将会增加，但募集资金投资项目产生经济效益需要一定的时间。本次发行完成后的短期内，公司的每股收益等指标存在摊薄的风险，特此提醒投资者关注本次发行股票摊薄即期回报的风险。

　　根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》（国办发[2013]110号）《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发[2014]17号）和《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（中国证监会公告[2015]31号）要求，公司对本次发行是否摊薄即期回报进行了分析并制定了相关措施，公司控股股东、实际控制人及全体董事、高级管理人员对公司填补回报措施能够得到切实履行作出了承诺，相关情况详见本预案“第五节 与本次发行相关的董事会声明及承诺事项”。

　　公司所制定的填补回报措施不等于对公司未来业绩做出保证。投资者不应据此进行投资决策，若投资者据此进行投资决策而造成损失，公司不承担赔偿责任。

　　11、本次向特定对象发行 A股股票方案尚需通过深交所审核，并获得中国证监会作出同意注册的决定，能否取得相关的审核、注册或批复，以及最终取得的时间存在不确定性，敬请投资者注意投资风险。

　　12、董事会特别提醒投资者仔细阅读本预案“第三节 董事会关于本次发行对公司影响的讨论与分析”之“六、本次股票发行相关的风险说明”有关内容，注意投资风险。

　　发行人声明 ·················································································· 2

　　重大事项提示 ··············································································· 3

　　释义 ·························································································· 9

　　第一节 本次向特定对象发行 A股股票方案概要 ···································· 11

　　一、公司基本情况··································································· 11

　　二、本次向特定对象发行股票的背景和目的 ··································· 12

　　三、发行对象及其与公司的关系 ················································· 17

　　四、本次向特定对象发行方案概要··············································· 18

　　五、本次发行是否构成关联交易 ················································· 21

　　六、本次发行是否导致公司控制权发生变化 ··································· 21

　　七、本次发行是否导致股权分布不具备上市条件 ····························· 21

　　八、本次发行方案已经取得批准的情况及尚需呈报批准的程序 ············ 21 第二节 董事会关于本次募集资金使用的可行性分析······························· 22

　　一、本次募集资金使用计划 ······················································· 22

　　二、本次募集资金投资项目的必要性与可行性 ································ 22

　　三、本次募集资金投资项目的具体情况 ········································· 31

　　四、本次募集资金的运用对公司经营管理和财务状况的影响 ··············· 32 五、本次募集资金使用的可行性分析结论 ······································ 33

　　第三节 董事会关于本次发行对公司影响的讨论与分析 ···························· 34

　　一、本次发行对公司业务、章程、股东结构、高管人员结构的影响······· 34 二、本次发行后公司财务状况、盈利能力和现金流量的变动情况 ········· 35 三、本次发行对公司与控股股东、实际控制人及其关联人之间的业务关系、管理关系、关联交易及同业竞争的影响··············································· 35

　　四、本次发行完成后，公司是否存在资金、资产被控股股东及其关联人占用的情形，或上市公司为控股股东及其关联人提供担保的情形 ····················· 36 五、本次发行对公司负债情况的影响 ············································ 36

　　六、本次股票发行相关的风险说明··············································· 36

　　第四节 公司利润分配政策及执行情况 ················································ 41

　　一、公司现行利润分配政策 ······················································· 41

　　二、最近三年公司利润分配情况 ················································· 44

　　三、未来三年股东回报规划 ······················································· 44

　　第五节 与本次发行相关的董事会声明及承诺事项 ································· 49

　　一、关于除本次发行外未来十二个月内是否有其他股权融资计划的声明 · 49 二、本次向特定对象发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响······· 49 三、关于本次向特定对象发行股票摊薄即期回报的风险提示 ··············· 52 四、本次发行的必要性和合理性 ················································· 52

　　五、本次募集资金投资项目与公司现有业务的关系，公司从事募投项目在人员、技术、市场等方面的储备情况 ···················································· 53

　　六、本次向特定对象发行摊薄即期回报填补的具体措施 ····················· 53 七、关于确保公司本次向特定对象发行填补被摊薄即期回报措施得以切实履行的相关承诺 ·············································································· 54

　　数字控制机床（Computer Numerical Control Machine Tools）的简称，是一种装有程序控制系统 的自动化机床。数控机床较好地解决了复杂、精密、 小批量、多品种的零件加工问题，是一种柔性的、高 效能的自动化机床，代表了现代机床控制技术的发展 方向，是一种典型的机电一体化产品

　　在一台机床上至少有五个坐标轴（三个直线坐标和两 个旋转坐标），而且可在计算机数控（CNC）系统的 控制下同时协调运动进行加工

　　具有高硬度和一定机械强度，在磨具中起磨削和 抛光作用的一种粒状材料，在涂附磨具制造中一 般选用刚玉和碳化硅两种磨料

　　计算机 Computer、通讯 Communication和消费性 电子 Consumer Electronic的统称

　　Computer Numerical Control，计算机数字控制机 床，是一种装有程序控制系统的自动化机床，主

　　要用于轴类零件或盘类零件的内外圆柱面、任意 锥角的内外圆锥面、复杂回转内外曲面和圆柱、 圆锥螺纹等切削加工，并能进行切槽、钻孔、扩 孔、铰孔及镗孔等

　　特别说明：本预案中列出的部分数据可能因四舍五入原因与相关单项数据直接计算在尾数上略有差异。

　　一般项目：新材料技术研发；电子专用材料研发；电子专用材料制造； 电子专用材料销售；数控机床制造；数控机床销售；工业机器人制造； 工业机器人销售；通用设备制造（不含特种设备制造）；软件开发； 非金属矿物制品制造；非金属矿及制品销售；模具制造；模具销售；有色金属合金制造；机械设备租赁；非居住房地产租赁。（除依法须 经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）许可项目：货 物进出口；技术进出口。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后 方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为 准）

　　公司本次向特定对象发行所募集资金在扣除发行费用后将全部用于“精密结构件制造与高端智能数控装备扩产项目”。该项目主要应用在 3C消费电子领域。

　　其中，精密结构件制造主要产品涉及折叠屏及高端手机中的钛合金轴盖、高精密转轴必威·「BetWay」官方网站、智能手机中框等；高端智能数控装备主要产品涉及用于 3C消费电子的五轴数控抛磨机床、五轴力控抛光机及多功能毛刺机等。

　　公司立足于新材料打磨抛光的技术优势，能系统地为客户提供抛光耗材、抛光设备及抛光工艺一站式产品及服务。同时，公司具备随下游客户新产品、新技术变化及时跟进、更新产品的能力，如公司新产品钛合金折叠屏轴盖，即跟随下游消费电子行业中钛合金材质替代成为市场新趋势的变化而积极研发而出，该产品通过适用于钛合金精密结构件的生产工艺、研磨抛光的金字塔新产品、用于3C钛合金的抛磨设备三个维度的全面配合，成功突破了目前钛合金精密结构件的加工难点，已得到下游客户认可并已量产。随着智能手机、5G、新能源汽车等产业的高速发展，智能终端以及与新能源汽车相关的精密结构件产品将迎来快速增长。本次募集资金主要是为应对下游客户产品应用需求的快速扩张，拟通过对精密结构件及高端智能数控装备的扩产，优化公司产品布局、巩固新产品的竞争优势。结合公司本次募投项目涉及的相关产品应用情况，本次募集资金投资项目涉及背景情况如下：

　　消费电子市场需求筑底反弹，预计 2023年增速超 2%。据艾媒咨询数据，2013-2022年全球电子消费品市场收入总体稳中有升，预计 2023年全年市场有所回升，将升至 10,794亿美元；随着 5G迭代、人工智能、新材料工艺等技术融合，消费电子各领域产品有望迎来新一轮升级，预计 2026年将达 11,357.2亿美元，市场温和向上。

　　手机市场方面，2023年 Q4全球智能手机市场迎来触底复苏，出货量环比提升至 3.17亿部，主要得益于各大厂商在 Q2、Q3库存状况得到改善以及推出新品。未来随着下游需求逐步回暖，智能手机市场的环比回升趋势有望延续，市场整体呈现温和复苏。

　　智能穿戴设备方面，根据 Canalys数据，2017~2022年，全球 TWS（True Wireless Stereo，真无线立体声）耳机出货量从 0.2亿台增长至 2.88亿台，复合年增长率达到 70.5%。根据潮电智库数据，2021年和 2022年全球智能手表出货量分别为 2.10亿只和 2.28亿只。预计 2023年和 2024年全球智能手表的出货量将增长至 2.60亿只和 3.40亿只。智能穿戴设备领域销量逐步回暖。

　　综上，消费电子行业总体呈现温和复苏的态势，3C产业向好转变的积极信号，为上游精密结构件制造与高端智能数控装备制造行业提供了稳定的发展环境。

　　根据 Canalys的数据显示，2023年全球智能手机出货量为 11.4亿台，同时根据IDC预测，未来随着5G应用的进一步普及，全球智能手机市场将逐步增长，2025年全球智能手机出货量预计将达到 15.19亿部。在智能手机整体出货量平缓的趋势下，2023年中国折叠屏产品进入集中爆发阶段，出货量达 610万台以上，全年出货量增速高于预期，再次成为市场亮点。Counterpoint根据 2022年全球折叠屏手机市场的表现，对 2023年全球折叠屏手机市场进行了预测，认为 2023年全球折叠屏手机市场将同比增长 52%，将达到 2,270万部。根据 IDC发布的《折叠屏市场趋势洞察》预测，中国折叠屏手机市场规模将在 2027年接近 1500万台，年复合增长率高达 37.8%，折叠屏手机有望在移动办公的大潮中迎来市场规模的快速增长。

　　同时，根据 Counterpoint Research最新公布的报告显示，2022年全球高端（≥600美元）智能手机销量同比增长了 1%，占总出货比例达 21%，预计 2023年高端手机销量占比达 24%，且未来有望进一步提升。2016-2023年全球高端手机销量占比情况如下：

　　综上，折叠屏手机、高端手机展示出较为强劲的增长态势，预计也将给精密结构件与高端智能数控装备制造行业带来更为广阔的市场发展空间。

　　在国家政策层面，我国制造业的高端化、信息化、智能化建设是实现“十四五”规划和 2035年远景目标的重要组成部分。《“十四五”智能制造发展规划》支持有条件有基础的企业加大技术改造投入，持续推动工艺革新、装备升级、管理优化和生产过程智能化。

　　公司主要从事抛光材料、精密结构件制造业务以及高端智能装备研发生产销售，为客户提供精密研磨抛光与精密结构件制造综合解决方案。公司顺应国家政策，从自身优势出发，高效精准地进行产业延伸与扩张，提高产能，深入赋能消费电子。本次非公开发行致力于提高公司在精密结构件制造以及高端智能装备业务方向的生产能力，从而顺应我国制造业的高端化、信息化、智能化建设的整体发展趋势。

　　公司拟通过本次非公开发行抓住行业发展机遇，进一步提高公司新产品的生产能力，并不断巩固公司在行业内的竞争优势。

　　在精密结构件方面，智能手机与智能可穿戴设备的更新换代将为上游的精密结构件带来持续且大规模的增量需求；钛合金切入消费电子产业以及高端手机渗透率逐步提升的趋势结合钛合金加工难度高，产品良率低的现状为上游精密结构件制造商提供了新的增长机遇，同时也对其产品的制造细节提出了更高的要求。

　　上述行业现状为公司相关业务发展带来了新的机会。公司结合自身优势必威·「BetWay」官方网站，积极把握上述产业发展机遇，跟进下游客户产品变化趋势，较早地研发出可应用于钛合金等新型材料的精密研磨抛光系列产品，特别是公司的钛合金折叠屏轴盖与金字塔新产品已得到下游客户认可并已量产。同时，随着 5G、物联网、新能源汽车等产业高速发展，智能家居等新兴智能终端以及与新能源汽车相关的精密结构件产品也将迎来快速增长。本次非公开发行将进一步提高公司钛合金折叠屏轴盖、折叠屏高精密转轴等精密结构件的生产能力。

　　在高端智能装备方面，消费电子、通讯通信等国民经济重要领域的快速发展，带动了数控抛磨机床需求的持续增长。在消费电子产业中，数控磨床主要应用于金属材质外观件和结构件（如边框、背板等）的高精度磨削和抛光。随着产品更新周期的缩短，使得消费电子厂商的产能要求对外观件、结构件加工精度和加工效率的要求不断提高，原来低端设备已难以满足生产需求，高精度、高效率的磨削抛光设备需求大幅提升。本次非公开将促使公司立足于自身五轴联动数控机床技术优势，扩大适应于 3C消费电子上下游产业升级需求的智能数控设备、自动化装配设备的产能。

　　本次募投项目实施完成后，公司精密结构件制造以及高端智能装备产品线将进一步扩大，公司为客户提供抛光耗材、抛光设备及抛光工艺三位一体综合解决方案的能力将被有效强化，产能规模和结构将更好地满足下游客户快速更新的产品需求，有效解决现阶段产能瓶颈问题。本次募投项目的实施将有助于公司发展战略的有效实施，为公司未来快速发展、提升行业竞争力奠定基础。

　　本次向特定对象发行 A股股票的发行对象不超过 35名（含），为符合中国证监会规定的证券投资基金管理公司、证券公司、信托公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者，以及符合法律法规规定的其他法人、自然人或其他合格投资者。证券投资基金管理公司、证券公司、合格境外机构投资者、人民币合格境外机构投资者以其管理的二只以上基金认购的，视为一个发行对象。

　　最终发行对象由股东大会授权董事会在经过深交所审核通过并获得中国证监会同意注册后，按照中国证监会、深交所的相关规定，根据竞价结果与本次发行的保荐机构（主承销商）协商确定。若在发行时有关法律、法规对向特定对象发行 A股股票的发行对象有新的规定，则公司将按新的规定进行调整。本次发行的发行对象均以现金方式认购本次发行的股票。

　　目前公司尚未确定发行对象，因而无法确定发行对象与公司的关系。发行对象与公司之间的关系将在发行结束后公告的《发行情况报告书》中予以披露。

　　本次发行的股票全部采用向特定对象发行的方式，在通过深交所审核，并获得中国证监会同意注册的决定后，在有效期内择机向特定对象发行。

　　本次向特定对象发行 A股股票的发行对象不超过 35名（含），为符合中国证监会规定的证券投资基金管理公司、证券公司、信托公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者，以及符合法律法规规定的其他法人、自然人或其他合格投资者。证券投资基金管理公司、证券公司、合格境外机构投资者、人民币合格境外机构投资者以其管理的二只以上基金认购的，视为一个发行对象。

　　最终发行对象由股东大会授权董事会在经过深交所审核通过并获得中国证监会同意注册后，按照中国证监会、深交所的相关规定，根据竞价结果与本次发行的保荐机构（主承销商）协商确定。若在发行时有关法律、法规对向特定对象发行 A股股票的发行对象有新的规定，则公司将按新的规定进行调整。

　　发行价格不低于发行期首日前 20个交易日公司股票均价的 80%（定价基准日前 20个交易日股票交易均价=定价基准日前 20个交易日股票交易总额/定价基准日前 20个交易日股票交易总量）。

　　最终发行价格由董事会根据股东大会授权在本次向特定对象发行申请经过深交所审核通过并获得中国证监会同意注册后，按照中国证监会、深交所的相关规定，根据竞价结果与本次发行的保荐人（主承销商）协商确定。

　　若公司股票在定价基准日至发行日期间有除权、除息行为，本次向特定对象发行 A股股票价格将做相应调整。调整公式如下：

　　其中，P1为调整后发行价格，P0为调整前发行价格，D为每股派发现金股利，N为每股送红股或转增股本数。

　　本次向特定对象发行 A股股票拟募集资金总额（含发行费用）不超过人民币 46,082.99万元（含本数），本次向特定对象发行 A股股票的数量按照募集资金总额除以本次向特定对象发行 A股股票的发行价格确定，计算公式为：本次向特定对象发行 A股股票数量=本次募集资金总额/每股发行价格（小数点后位数忽略不计），且不超过 41,504,347股（含本数），未超过本次发行前总股本的30%。

　　若公司在本次向特定对象发行 A股股票董事会决议日至发行日期间发生送股、资本公积金转增股本或因其他原因导致本次发行前公司总股本发生变动的，本次向特定对象发行的股票数量上限将作出相应调整。

　　最终发行股份数量将在本次发行取得深交所审核通过并经中国证监会同意注册后，由公司董事会或董事会授权人士根据股东大会的授权于发行时根据实际情况与保荐机构（主承销商）协商确定。

　　本次向特定对象发行 A股股票拟募集资金总额不超过 46,082.99万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额拟用于投资以下项目：

　　本次向特定对象发行 A股股票完成后，发行对象所认购的股份自本次发行结束之日起 6个月内不得转让。本次向特定对象发行 A股股票完成后，发行对象所认购的公司本次向特定对象发行的股票因公司送红股、资本公积金转增股本等形式所衍生取得的股票亦应遵守上述股份限售安排。

　　发行对象因本次发行取得的公司股票在锁定期届满后减持还需遵守《公司法》《证券法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等法律、法规、行政规章、规范性文件、证券交易所相关规定以及《公司章程》的相关规定。

　　本次向特定对象发行 A股股票前公司滚存的未分配利润，由本次发行完成后的新老股东按持股比例共享。

　　本次向特定对象发行 A股股票尚未确定发行对象，最终是否存在因关联方认购本次向特定对象发行的 A股股票而导致本次交易构成关联交易的情形，将在发行结束后公告的《发行情况报告书》中予以披露。

　　根据本次向特定对象发行 A股股票方案，本次发行完成后，按预计发行股份上限 41,504,347股，且 Hu,XiuYing（胡秀英）女士、杨璐先生、Yang,Zhen（杨稹）先生和 Yang,Qing（杨勍）先生不参与本次认购测算，虽然 Hu,XiuYing（胡秀英）女士、杨璐先生、Yang,Zhen（杨稹）先生和 Yang,Qing（杨勍）先生的持股比例合计预计降至 28.08%（按预计发行股份上限 41,504,347股计算），但仍为本公司的实际控制人，本次发行不会导致公司控制权发生变化。

　　本次发行相关事项已经公司第四届董事会第十七次会议、第四届监事会第十五次会议审议通过，尚需公司股东大会审议通过、深交所审核通过并经中国证监会作出予以注册决定。

　　本次向特定对象发行 A股股票拟募集资金总额不超过 46,082.99万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额拟用于投资以下项目：

　　1、有助于优化公司产品布局，巩固产品竞争优势，提升公司行业竞争力 公司立足于新材料打磨抛光的技术优势，积极进行产业链延伸布局，是行业内首家集抛光材料、智能装备、加工工艺系列化产品及服务于一体，为客户提供精密研磨抛光与精密结构件制造综合解决方案的专业企业。公司目前形成了以抛光材料为主，精密结构件和高端智能数控装备为辅的产品布局，初步构建了集抛光材料、智能装备、加工工艺系列化产品及服务于一体的服务模式。本次募集资金的投入，将有效提升精密结构件及高端智能数控装备的生产能力，提高精密结构件和高端智能数控设备产品销售收入占比，有助于优化公司产品布局，强化为客户提供精密研磨抛光与精密结构件制造综合解决方案的能力。

　　精密结构件方面：公司可为下游客户提供精密结构件全制程产品设计及加工服务，主要产品有智能手机中框、笔记本前后盖、5G射频器件、智能家居金属结构件等。随着 3C新工艺的成熟，折叠屏电子产品及钛合金材质替代成为市场新趋势。公司结合自身优势及对钛合金导入 3C行业趋势的把握，较早地开发出钛合金精密结构件及配套抛磨设备、研磨材料等高附加值产品。公司的钛合金折叠屏轴盖不仅实现量产，而且品质好、良率高，已得到下游折叠屏手机头部企业充分认可并已量产。公司的金字塔系列研磨材料采用三维结构，包含多层磨料，具有使用寿命长、表面处理均匀、打磨一致性佳等优点，已成功应用于 3C消费电子行业钛合金中框、转轴等精密结构件的打磨抛光工序。本项目对精密结构件的扩产有助于构筑自身研发实力护城河，巩固产品竞争优势和行业先发优势，优化公司产品布局，进一步提高产品良率和生产效率，从而提升公司的核心竞争力。

　　高端智能数控设备方面：伴随下游 3C消费电子、汽车制造等产业竞争的加剧，相关企业从需要节约劳动力成本、提高生产效率和提升原材料利用率等多方面来保证其利润空间并增强市场竞争力，对生产加工设备的自动化及智能化要求不断提高。经过潜心钻研，公司相继推出五轴数控抛磨、五轴力控抛光机等抛磨系列产品必威·「BetWay」官方网站，以及五合一（整形检测）一体机、力控自动翻转毛刺机等自动化产品，可为客户提供自动化智能化解决方案。同时，针对钛合金加工难度大的特点，公司及时开发出钛合金 AT面磨抛设备、多功能平面拉丝设备等五轴数控机床。本项目对高端智能数控设备的扩产有助于提升生产智能化水平，提高生产效率，满足公司业务拓展需求，从而更好地维系公司的综合竞争力。

　　综上，本项目的顺利实施，不仅有利于公司夯实生产基础，进一步优化公司产品布局，推动公司设备产品走向高端化；同时还有助于提升公司在精密抛光领域的领先地位，增强公司“设备、材料、工艺”三轮驱动发展的动力，巩固公司精密结构件全制程一体化竞争优势，夯实公司市场地位，提升公司行业竞争力。

　　2、有利于扩大产能，进一步满足下游客户需求，提升客户服务能力 随着技术的不断进步和市场需求的变化，3C电子产品的选材经历了从塑料、玻璃、陶瓷到不锈钢、铝合金的变化。近年来，钛合金由于其更轻更强的特点，逐步开始应用于高端 3C产品。2023年 7月，荣耀发布 MagicV2折叠屏手机，轴盖使用了钛合金 3D打印；2023年 9月，苹果发布 iPhone 15 Pro和 Apple Watch Ultra2，二者的金属边框均使用了钛合金；2023年 10月，小米发布小米 14Pro，提供了钛金属边框版本。伴随头部手机厂商纷纷在其产品中导入钛金属材料，3C产品外壳结构件的材料体系或将迎来新一轮的革新。新兴材料在消费电子领域应用的深化，有效推动了精密结构件的更新换代。5G、物联网、新能源汽车等产业的高速发展将带动新兴智能终端以及与新能源汽车相关的精密结构件产品的快速增长。随着下游客户产品应用需求的快速扩张，公司产品订单规模快速增长，叠加下游客户对于产品及时交付要求较高的影响，现有生产场地与设备已无法满足公司未来不断增长的业务需求，亟需新建精密结构件生产基地扩充产能。

　　随着我国经济进入高质量发展阶段，国民消费正朝着“更舒适、更方便、更清洁、更美观、更健康”的方向发展，人们对生活品质的追求更加强烈。反映“消费娱乐化”趋势的电子产品受到广大消费者的青睐，从而推动了消费电子产业的迅速发展和升级。作为各类消费电子产品精密零部件的重要生产设备，数控抛磨机床等智能数控装备在消费升级的大潮中将迎来新的行业增长点，进入快速增长期。同时伴随下游 3C产品更新迭代速度越来越快，新产品外观和内部组件的规格、形状以及材质经常发生变化，新技术和工艺催生大量数控装备需求。特别是在钛合金导入 3C行业的背景下，钛合金外观结构件的制造过程无论前道工艺采用 3D打印还是 CNC，均需要经历后道的磨抛过程以获得良好的表面质量，从而增加对抛磨设备的需求。此外，钛合金强度高、硬度大，相比铝合金和不锈钢加工难度更大，对设备性能要求更高。结合前述变化趋势并考虑到新增产能存在一定建设周期，公司需为未来的产能需求进行前瞻性布局，提前进行高端智能数控装备产能建设储备。

　　本项目紧抓行业发展机遇，精准定位客户需求，在整合现有资源的基础上，通过新建精密结构件与高端智能数控装备生产车间，推动精密结构件与高端数控装备的规模化生产。本项目实施后可有效解决公司面临的潜在产能瓶颈问题，实现钛合金及其他材质精密结构件与数控抛磨设备的扩产，有效满足下游客户日益增长的需求，并提升公司客户服务能力与客户粘性。

　　借助有效的资源整合、良好的产业链协同以及全面及时的售后服务，公司的精密结构件与智能数控装备业务积累了大量的优质客户，目前公司已进入到富士康、立讯精密、捷普绿点、瑞声科技、长盈精密等知名品牌的供应链体系。知名品牌客户更加注重企业的设计研发能力、生产工艺水平，在产品品质及快速供货能力等方面有更高的要求。公司需要积极顺应下游需求，不断提高精密结构件与智能数控装备的生产效率及产品质量，更高效地服务知名品牌客户，才能在持续变革的竞争环境中脱颖而出。然而目前公司租赁的厂房空间使用已经趋近饱和，部分设备陈旧有待更新。同时，公司目前生产车间存在生产准备周期较长、生产计划协调性不高等不足。上述不足制约了公司生产效率的提升，阻碍了公司的未来发展。

　　本项目通过新建精密结构件加工、检测车间与高端智能数控装备加工、组装车间，购置先进的生产加工与检测设备，从根本上优化公司整体生产空间布局，有效提升加工效率与加工精度，提高公司产品质量与稳定性。同时，本项目通过更新优化智能化软件系统与智能信息化平台，可以对生产现场数据进行更为准确高效的采集和反馈，提高设备利用率，降低生产成本；实现生产过程的实时监控，使车间管理人员可以全面了解车间生产过程以及在生产过程中出现的各种问题，帮助车间管理人员统计分析车间产值，分析车间生产资源利用率、质量问题分布焦点等情况，从而全面提高车间生产过程的管理水平，实现生产管理精细化和透明化，有效降低人工成本和管理成本，进一步提升公司规模制造效益，推动公司持续健康发展。

　　4、有利于增强公司的资金实力，为公司稳定发展和战略布局提供充分保障 本次募集资金后，公司资本实力将显著增强，可在一定程度上缓解公司因业务规模扩张而产生的资金压力。本次募集资金可促进公司积极稳妥布局目前主业及未来发展业务，有助于提升公司主营业务领域的全面竞争能力，稳固公司在精密抛光领域的领先地位及影响力，有助于优化公司战略发展布局，提高公司的持续盈利能力，加速实现公司的战略发展目标。

　　公司精密结构件制造业务主要产品涉及折叠屏及高端手机中的钛合金轴盖、高精密转轴、智能手机中框等。随着社会的进步和科技的发展，精密结构件广泛应用于国民经济发展的各个领域，精密结构件产业已成为我国经济发展的基础产业。为进一步推动精密结构件行业发展，夯实工业基础，国家制定了一系列产业政策，其中与公司业务紧密相关的支持性政策有：

　　统筹有关政策资源，加大对基础电子产业 （电子材料、电子元器件、电子专用设备、 电子测量仪器等制造业）升级及关键技术 突破的支持力度

　　运用新材料、新技术、新工艺，在汽车、 电子信息等具有一定比较优势的产业，实 现设计优化和提升，推动传统产业转型升 级

　　“钛合金、高强合金钢、高强铝合金的精 密高效成形制造工艺”“精密及超精密加 工（切削、磨削、研磨、抛光）工艺”

　　公司高端智能数控装备主要产品涉及用于 3C消费电子的五轴数控抛磨机床、五轴力控抛光机及多功能毛刺机等数控机床。数控机床作为“工业母机”，是智能制造装备的重要基础，其发展水平高低是我国从制造大国到制造强国转变的关键指标。近年来，国家对数控机床产业高度重视，制定并实施了一系列促进行业发展的产业政策，为行业的可持续发展提供了良好的环境，其中与公司业务紧密相关的支持性政策有：

　　聚焦机械、电子、汽车等行业，实施基础产品可靠 性“筑基”工程，筑牢核心基础零部件、核心基础元 器件、关键基础软件、关键基础材料及先进基础工 艺的可靠性水平

　　将“研发智能立/卧式五轴加工中心、车铣复合加工 中心、高精度数控磨床等工作母机”列入智能制造

　　将“高档数控机床及配套数控系统：五轴及以上联 动数控机床，数控系统，高精密、高性能的切削刀 具、量具量仪和磨料磨具”列为鼓励类

　　围绕高端数控机床和机器人、航空航天装备等十大 重点领域，优先在重点领域实现突破，并逐步覆盖 智能制造全应用领域

　　综上，项目所处的精密结构件制造与数控机床行业均受到国家产业政策的鼓励和支持，契合国家发展战略规划，因此，本次项目的实施具备良好的政策基础。

　　近期钛合金成为手机巨头们选用的新一代金属材料，截至目前，钛合金已被应用于 iPhone 15 Pro系列机身中框，荣耀及 OPPO折叠屏手机铰链，华为、苹果、三星智能手表表壳中。随着智能手机、手表钛合金应用持续渗透，消费电子产品将迎来新一轮发展机遇，并延续高端化趋势。同时，高端智能手机的快速增长也为消费电子领域带来了新的发展动力。据 Counterpoint发布的报告显示，2023年高端（批发价≥600美元，约合人民币 4,200元）智能手机的销量同比增长 6%，预计占全球市场份额将近四分之一。艾媒咨询预计 2026年全球消费电子行业规模将达 11,357.2亿美元。智能手机、智能手表等消费电子产品行业的发展，为精密结构件制造行业提供了良好的发展契机。公司已经成功突破钛合金材料的研磨抛光技术难点，成为行业内少数有能力提供钛合金精密结构件研磨抛光与制造综合解决方案的企业。同时，随着 5G、物联网、新能源汽车等产业高速发展，新兴智能终端以及与新能源汽车相关的精密结构件产品将迎来快速增长。下游需求可预见的持续增加、领先的技术优势都为公司钛合金精密结构件制造领域未来的发展提供了较为广阔的市场空间。

　　机床行业在整个装备制造业中具有基础性和战略性地位，《中国制造 2025》明确提出，到 2025年，高档数控机床与基础制造装备国内市场占有率超过 80%。

　　《“十四五”智能制造发展规划》提出，研发高精度数控磨床等工作母机，到2025年，规模以上制造业企业基本普及数字化，重点行业骨干企业初步实现智能转型；到 2035年，规模以上制造业企业全面普及数字化，骨干企业基本实现智能转型。受政策利好，数控磨床行业未来前景广阔。同时，随着我国制造业加速转型，新能源、3D打印等新兴产业的崛起，其生产制造过程高度依赖数控磨床等智能装备，为我国数控机床行业的发展注入全新动力。此外，钛合金的特性，使得加工耗材消耗量更大、设备需求量更大。预计未来钛合金在以苹果为首的消费电子终端大厂持续渗透，将带来可观的抛磨设备增量需求。

　　在 3C行业中，取得知名 3C厂商供应商认证的难度大，通常需要经过较长时间的技术和产品磨合，才能通过知名 3C厂商的供应链体系认证并获取批量订单。公司紧抓钛合金导入 3C行业这一趋势，较早地进入了 3C行业头部企业钛合金制造相关产品供应链，为其提供折叠屏钛合金轴盖产品，具有一定的先发优势。同时，公司也是富士康、立讯精密、捷普绿点等知名企业的抛磨设备与抛光材料的重要供应商，随着紧密联系的加深，进入客户供应商平台产品种类及数量有望持续增加。行业的先发优势和较强的客户维系能力，都为公司在行业快速增长阶段提供了足够的发展空间。

　　公司是国家级高新技术企业，设有广东省博士工作站，先后通过了广东省企业技术中心、广东省新材料工程技术研究中心、广东省专精特新中小企业、广东省创新型中小企业等系列认定；公司集聚业内专家、博士等高端研发人才，成功培育出一支成熟稳定、专业知识扎实和创新研发能力强的核心团队，搭建起涵盖传统研磨耗材、设备与超精密纳米级抛光材料的综合研发技术平台，有效推动公司各领域研发团队互相交流各自领域产品技术优势与验证应用场景。

　　经过多年的发展和沉淀，公司在精密抛光技术方面积累深厚，拥有多项抛光材料核心配方，成熟掌握 3D智能环保打磨、五轴数控力控抛磨、CNC精密加工等核心技术。公司紧跟折叠屏智能手机发展趋势，积极进行前瞻性研发，较早地推出应用于钛合金等新型材料的精密研磨抛光系列产品。公司通过抛光工艺、抛光耗材、加工设备三个维度的全面配合，成功突破了目前钛合金精密结构件的加工难点。抛光工艺方面，公司不断更新和优化适用于钛合金精密结构件的生产工艺，现已建立起了标准化的生产流程，产品质量稳定并能满足客户的各项技术要求。抛光材料方面，公司研发并量产用于钛合金产品研磨抛光的金字塔新产品；设备方面，公司开发了应用于 3C消费电子各类结构件研磨抛光及拉丝的五轴数控机床，如钛合金 AT面磨抛设备、多功能平面拉丝设备等。通过对上述抛光工艺、抛光材料、抛光设备的不断调整优化，公司有效缩减了生产制造成本，并提高了制造良率，形成了一定的技术护城河。

　　同时，公司积极开展与下游高端领先客户全程对接的交互式研发模式，以下游客户需求和行业发展趋势为导向，通过融入下游高端领先客户的研发过程和研发体系，尽早确定在客户供应链中地位，获得在本行业的技术先发优势。经过多年的研发创新，公司在精密抛光领域形成了丰富的技术积累，并拥有完全自主知识产权。截至 2024年 2月 20日，公司及其下属企业共拥有境内外授权专利 164项，其中发明专利 28项，外观设计专利 15项，实用新型专利 121项。此外，公司积极与华南理工大学、东莞理工大学等高校进行产学研合作。

　　丰富的技术积累、优秀的研发能力及完善的研发体系为本次募投项目的产品质量和性能表现提供重要的技术保障。

　　在生产工艺方面，经过多年的深耕，公司已积累了丰富的生产经验，熟练掌握精密磨削、抛光等多种加工成型工艺及抛光材料核心配方工艺，形成了以抛光材料为主、精密结构件及高端智能装备为辅的一体化生产能力，打造了较为完整的精密抛光产业链。同时，公司在产品的设计、加工、组装和检测等关键环节严格把控，精密结构件产品展现出了优良的性能与品质，智能数控装备产品在加工精度与效率、运行稳定性等方面与市场同类竞争产品相比具有一定优势，公司的折叠屏钛合金轴盖产品业已实现批量化生产，并且良率处于行业前列。本次募集资金投资项目系上述现有业务的扩产提升，现有产品丰富的生产经验及熟练的工艺配方为本次募投的顺利实施提供了坚实的经验基础。

　　管理体系方面，公司建立了较为完整的生产管理制度体系，组建了一支多层次、专业性强、经验丰富的管理团队和生产团队。公司的生产管理团队具备快速响应能力，能够根据客户的要求合理调配资源，满足各类客户对产品的多样化、定制化需求。此外，公司通过了 ISO9001质量管理体系认证及 FSC产销监管链认证、子公司金太阳精密通过了 IATF 16949：2016等质量管理体系认证，制定了严格的质量控制流程与质量控制规范，确保从供应商的来料控制到生产过程中的品质管理，再到最终的出货品质稽核，每一个生产环节都严格管控。此外，公司注重质量管理的一体化延伸，对外协厂商实行严格管理和产品质量控制，公司与外协厂商保持了良好稳定的合作关系，保证了外协服务的及时性和稳定性。公司成熟的生产管理经验及完善的质量管控体系为此次募投项目的顺利实施提供基础保障。

　　公司深耕抛光领域多年，凭借精密抛光与精密结构件制造的产品一体化解决方案优势，与众多国内外知名企业形成良好的合作关系。在抛光材料方面，公司主要客户有中国商飞、中国中车、长盈精密等；在精密结构件方面，公司主要客户有长盈精密、瑞声科技等；公司积极与主要折叠屏手机厂家接洽钛合金轴盖的加工业务，并已成为其中某折叠屏手机厂家的钛合金轴盖主要供应商。在设备方面，公司主要客户有富士康、立讯精密、捷普绿点；公司通过下游客户富士康、捷普绿点和立讯精密间接为某知名手机品牌钛合金中框提供加工设备与研磨材料。

　　公司上述客户行业地位显著，对供应商要求比较严格，只有通过严格的供应商资质认证和产品认证才能进入客户的供应商名录并获取批量订单，目前公司与优质大客户建立了稳定合作关系，为项目的顺利实施奠定稳固的客户基础。公司长期服务于众多终端品牌、组装厂商客户，了解客户理念及需求，提供优质稳定的产品质量和专业完善的售后服务。同时公司提供的一体化解决方案，可根据客户的研磨抛光要求为客户提供系列化产品及服务，极大降低客户整体成本，提高客户生产效率，在行业内积攒了良好的品牌口碑，为企业开发新的优质客户提供了坚实的基础。此外，公司产品协同互补性强，公司设备可带动研磨耗材销售，耗材销售反过来也可以带动设备销售，有效拓宽了公司的获客渠道。

　　随着本项目逐步投产，公司将不断维护、深化与现有优质客户的合作关系，进一步提高现有客户的销售占比，充分挖掘客户的市场潜力，积极参与客户新产品的研发，实现与客户的共同发展。同时，公司也将与其他国内外知名下游厂商进行广泛接触，积极开拓新客户，拓展公司客户群体。

　　本项目拟在整合公司现有资源的基础上，通过新建精密结构件和高端智能数控装备车间，购置加工中心、五轴数控抛磨机床、智能化软件等先进设备及软件，推动精密结构件与五轴数控抛磨机床的规模化生产。

　　项目实施主体为东莞金太阳研磨股份有限公司及东莞市金太阳精密技术有限责任公司，项目建设地点为东莞市大岭山镇连平畔山工业园地块。

　　本项目总投资为 65,676.94万元，其中建设投资为 52,244.87万元，预备费为1,567.35万元，铺底流动资金为 11,864.73万元。本次拟以募集资金投入金额为46,082.99万元。

　　2022年 11月，东莞金太阳研磨股份有限公司与东莞市自然资源局签订《国有建设土地使用权出让合同》，并按照合同规定缴纳土地出让金和契税，并已取得项目用地相关的不动产权证书（编号：粤（2023）东莞市不动产权第 0004336号）。

　　本次募集资金投资项目基于公司在技术和市场方面的积累，与本公司现有主业紧密相关，并结合未来市场趋势及公司业务发展需要展开，有助于缓解公司业务不断拓展及升级过程中对资金的需求。本次募投项目投产后，公司能够提升精密结构件与高端智能数控装备的产能，有助于公司把握市场机遇，有效优化公司产品布局，增强公司主营业务竞争力实力，提高公司的行业地位和市场份额。

　　本项目符合国家产业政策对本行业发展的要求，通过进行合理可控的环保措施，项目建设和运行期间对环境影响较小。同时，本项目具有良好的预期经济效益，能够提升公司整体盈利水平，对促进当地就业和税收增长具有积极意义。

　　本次发行将进一步扩大公司的资产规模和业务规模，进一步增强公司资本实力，有利于提升公司的抗风险能力。本次发行募集资金到位后，由于募集资金投资项目的建成投产并产生效益需要一定时间，短期内公司净资产收益率及每股收益可能有所下降；但募集资金投资项目投产后，随着项目效益的逐步显现，公司的规模扩张和利润增长预计将逐步实现，经营活动现金流入预计将逐步增加，净资产收益率及每股收益预计将有所提高，偿债能力进一步夯实，公司核心竞争力、行业影响力和可持续发展能力将得到增强。

　　本次向特定对象发行 A股股票完成后，公司资本实力大大增强，净资产大幅提高，资产负债率下降，资本结构得到进一步改善，整体偿债能力有所增强，并有利于增强公司整体抗风险能力。

　　本次募集资金投资项目符合国家相关的产业政策以及未来公司整体战略发展规划，具有良好的市场前景和经济效益，符合公司及全体股东的利益。同时，本次向特定对象发行 A股股票可以提升公司的盈利能力，优化公司的资本结构，为后续业务发展提供保障。因此，公司本次发行股票募集资金使用具有必要性及可行性。

　　本次募集资金投资项目具有良好的市场发展前景和经济效益。募集资金到位后，公司的总资产和净资产规模均有所增长，公司的资产负债率将进一步降低。

　　本次发行是公司保持可持续发展、巩固行业地位的重要战略措施，通过本次募投项目的实施，公司财务状况将得到进一步的优化与改善，为公司和投资者带来较好的投资回报。

　　本次发行完成后，公司注册资本和股本总额将相应增加，股东结构将发生变化，公司将根据实际发行结果和股本的变化情况，履行《公司章程》修改的相关程序，对《公司章程》中的相关条款进行相应的修改，并办理工商登记手续。

　　本次发行完成后，公司股权结构不会发生重大变更，亦不会对公司的控制权结构造成重大影响，Hu,XiuYing（胡秀英）、杨璐、Yang,Zhen（杨稹）和 Yang,Qing（杨勍）仍为公司的实际控制人。

　　截至本预案出具日，公司尚无对高级管理人员结构进行重大调整的计划。本次发行后，不会对高级管理人员结构造成重大影响。

　　本次募集资金到位后，公司的净资产规模将得到增加，资产负债率将有所降低，资本实力得以提升，公司整体财务状况将得到进一步改善，抵御财务风险的能力亦将进一步增强。

　　本次发行完成后，公司总股本和净资产将有所增大，但由于募集资金投资项目需要经过建设期才能投入运营，其经济效益需要一定的时间才能体现，因此短期内可能导致净资产收益率、每股收益等财务指标出现一定程度的下降。但从长期来看，随着募投项目的逐步投产，公司盈利能力和经营业绩水平也将得到进一步提升。

　　由于发行对象以现金认购，本次向特定对象发行 A股股票完成后，公司的筹资活动现金流入短期内将大幅增加。同时，本次发行募集的资金到位，有助于缓解公司现金流压力，有利于公司主营业务按照原有计划良性发展，随着公司盈利能力进一步提高，公司未来经营活动现金流入量也将有所增加。

　　三、本次发行对公司与控股股东、实际控制人及其关联人之间的业务关系、管理关系、关联交易及同业竞争的影响

　　本次发行前，公司在业务、人员、资产、机构、财务等方面均独立运行。本次发行完成后，公司与控股股东及其关联方之间的业务关系、管理关系不会因本次发行而发生变化，公司与控股股东、实际控制人及其关联方之间不会因本次发行而新增同业竞争和关联交易。

　　四、本次发行完成后，公司是否存在资金、资产被控股股东及其关联人占用的情形，或上市公司为控股股东及其关联人提供担保的情形

　　公司不会因为本次非公开发行产生资金、资产被控股股东、实际控制人及其关联人占用的情形，亦不会产生公司为控股股东、实际控制人及其关联人进行违规担保的情形。

　　本次发行完成后，公司的总资产和净资产将有所增加，有助于降低公司资产负债率、改善公司资产负债结构、提升公司资金实力，进而提高公司抗风险能力和持续经营能力。公司不存在通过本次发行而大量增加负债（包括或有负债），亦不存在负债比例过低以及财务成本不合理的情况。

　　抛光材料作为一种机床工具，属于广泛应用于各行各业的工业消耗品，其产品需求受宏观经济整体影响；精密结构件和高端智能数控装备业务，主要应用于智能家居、智能穿戴、智能手机、通讯通信及新能源汽车行业，也与国民经济形势和 3C消费行业周期性密切相关。我国经济尚处于恢复发展过程中，消费和投资恢复迟缓，能源原材料供应仍然偏紧，输入性通胀压力加大。

　　公司产品生产制造中直接材料成本占营业成本比例较高，主要原材料为特种纸、磨料、坯布、化工、机械部件等，近年来全球能源价格飙升，全球贸易环境发生较大变化，市场面临供需不平衡，物流受限、汇率波动、环保管控趋严等情形。原材料价格及能源波动较大，公司经营成本将面临较大上升风险，毛利将被压缩。

　　公司未来重点研发方向为新型精密抛光材料和高端智能装备，新产品从开发到批量生产并产生经济效益存在一定周期，期间要经过产品研发的实验、多次测试、使用反馈以及最终实现批量生产销售，整个周期较长。如果新产品无法实现批量或者技术无法达到高端工艺要求，将会影响公司新产品的推出，无法应对当前同质化严重市场带来的压力。

　　人才资源是公司核心竞争力，公司的发展离不开公司培养、引进、积累的专业技术人员，尤其是核心技术人员，核心技术人员和核心技术是公司核心竞争力的重要组成部分，随着行业集中趋势加剧，行业对于人才和技术的需求日益迫切，人才争夺在所难免。如果出现核心技术人员、核心技术泄密流失，将对公司正常生产经营和持续技术创新造成不利影响。

　　公司在稳固现有经营基础上，聚焦主业布局延伸企业产业链，布局智能装备、布基类抛光材料、电子及半导体抛光材料、非晶合金精密抛光材料等市场及业务产品。如果未来业务产品下游出现大幅变动，公司未能提前进行技术储备，或相关产品市场推广进度不及预期以及分子公司管理方面出现重大疏漏导致经营亏损等，均有可能导致相关投资布局风险加剧，不利于进一步的市场开拓及业绩增长，影响公司经营发展目标。

　　未来随着本公司销售收入的进一步增长，本公司的应收账款也会相应增长，如果因外部环境或自身原因，导致客户经营业绩下降或现金流量管理失当，将会影响本公司应收账款的回收，从而影响公司财务状况、经营业绩和现金流量。

　　存货金额维持在较高水平，占用公司大量营运资金，降低了资金使用效率，增加了公司的流动性风险。未来随着公司经营规模的进一步扩大，存货金额可能也会进一步增加，存货积压、滞销和减值等情况都会对公司经营业绩和盈利能力产生不利影响。

　　本次发行募集资金到位后，公司股本规模、净资产规模将会相应增加。公司将合理有效地使用募集资金，但产生经济效益需要一定的时间，短期内利润增长幅度预计将小于净资产的增长幅度，因此短期内公司每股收益和加权平均净资产收益率等指标会出现一定幅度下降，股东即期回报存在着被摊薄的风险。

　　公司于2018年11月和2021年12月均被广东省科学技术厅、广东省财政厅、国家税务总局广东省税务局认定为高新技术企业，根据《中华人民共和国企业所得税法》的规定，2020年度-2023年度减按 15%的税收优惠征收企业所得税。

　　公司之子公司东莞市金太阳精密技术有限责任公司于 2019年 12月、2022年 12月被广东省科学技术厅、广东省财政厅、国家税务总局广东省税务局认定为高新技术企业，根据《中华人民共和国企业所得税法》的规定，2020年度-2023年度减按 15%的税收优惠征收企业所得税。

　　公司的高新技术企业资质于 2023年底到期，复审工作将于 2024年上半年进行，如该资质未能按计划及时续期，公司在未来年度将无法继续享受上述税收优惠，进而对公司的经营业绩产生不利影响。

　　公司已基于当前经济形势、市场环境、行业发展趋势以及公司发展状况对募投项目的可行性进行了较为充分的论证，且相关效益测算较为谨慎合理，但由于宏观经济形势和市场环境具有不确定性，投资项目建设和实施尚需时间，如果经济、市场环境发生重大不利变化、行业竞争加剧、公司业务拓展出现困难，则会对募投项目的经济效益造成重大不利影响，存在不能达到预期目标的风险。

　　若本次发行募集资金不能全额募足或发行失败，公司可通过自有资金、经营积累、银行、寻求其他融资渠道等方式解决募投项目资金需求，但采取其他途径解决项目所需资金需要耗费一定的时间周期或者承担较高融资成本，可能导致部分或全部募投项目实施进度放缓，或者导致募投项目无法实现预期收益，进而对公司经营业绩产生不利影响。

　　本次发行方案尚需深交所审核通过、并获得中国证监会作出同意注册的决定后方可实施。本次发行能否取得审批通过及取得上述批准的时间等均存在不确定性。

　　公司股票价格的波动不仅受公司盈利水平和发展前景的影响，而且受国家宏观经济政策调整、金融政策的调控、国内国际经济形势、股票市场的投机行为、投资者的心理预期等诸多因素的影响。此外，本次发行需要有关部门审批且需要一定的时间方能完成，在此期间公司股票的市场价格可能出现波动，从而给投资者带来一定风险。

　　本次发行完成后，公司总股本和净资产规模将有所增加，而募集资金的使用和产生效益需要一定的周期。在公司总股本和净资产均增加的情况下，如果公司利润暂未获得相应幅度的增长，本次发行完成当年的公司即期回报将存在被摊薄的风险。

　　本次发行将向不超过 35名（含）符合条件的特定对象定向发行股票募集资金，且发行结果将受到证券市场整体情况、公司股票价格走势、投资者对本次发行方案的认可程度等多种内外部因素的影响。因此，公司本次向特定对象发行存在发行募集资金不足或发行失败的风险，提醒投资者关注。

　　1、公司的利润分配应重视对投资者的合理投资回报，利润分配政策应保持连续性和稳定性并兼顾公司的可持续发展，公司的利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。公司董事会、监事会和股东大会对利润分配政策的决策和论证过程中应当充分考虑独立董事和公众投资者的意见。

　　2、存在股东违规占用公司资金情况的，公司分红时应当扣减该股东所分配的现金红利，以偿还其占用的资金。

　　3、公司首次公开发行股票后，公司最近三年以现金方式累计分配的利润少于最近三年实现的年均可分配利润的百分之三十的，不得再次公开发行证券。

　　4、公司至少每三年重新审阅一次分红回报规划，根据股东（特别是公众投资者）、独立董事和监事的意见，对公司正在实施的股利分配政策作出适当且必要的修改，以确定该时段的股东回报计划；公司保证调整后的分红回报规划不得违国证监会和证券交易所的有关规定。

　　1、公司该年经审计的可供分配利润（即公司弥补亏损、提取公积金后所余的税后利润）为正值、经营性净现金流为正值且不低于当年可分配利润的 20%，实施现金股利分配不会影响公司后续持续经营；

　　1、公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：

　　（1）公司发展阶段属成熟期且无重大投资计划或重大现金支出等事项发生（募集资金项目除外）的，进行利润分配时，以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的百分之八十；

　　（2）公司发展阶段属成熟期且有重大投资计划或重大现金支出等事项发生（募集资金项目除外）的，进行利润分配时，以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的百分之四十；

　　（3）公司发展阶段属成长期且有重大投资计划或重大现金支出等事项发生（募集资金项目除外）的，进行利润分配时，以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的百分之二十。

　　①公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计净资产的百分之三十；

　　②公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计总资产的百分之十五。

　　2、在符合现金股利分配的条件、保证公司正常经营和长远发展的前提下，公司原则上每年年度股东大会召开后进行一次现金股利分配，公司董事会可以根据公司的盈利状况及资金需求状况提议公司进行中期现金分红。

　　在满足现金分红的条件下，若公司业绩增长快速，并且董事会认为公司股票价格与公司股本规模不匹配时，可以在满足上述现金股利分配之余，提出并实施股票股利分配预案。

　　1、公司每年利润分配预案由公司董事会结合公司章程的规定，考虑公司所属发展阶段、盈利情况、资金供给和需求情况拟订方案。

　　2、董事会审议利润分配具体方案时，应当认真研究和论证公司现金分红的时机、条件和最低比例、调整的条件及其决策程序要求等事宜。独立董事应对利润分配预案发表明确的独立意见。利润分配预案经董事会过半数并经二分之一以上独立董事审议通过后，方可提交股东大会审议。

　　4、股东大会对利润分配预案进行审议前，公司应当通过多种渠道主动与股东特别是中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见和诉求，并及时答复中小股东关心的问题。

　　1、公司如遇不可抗力或者因生产经营情况发生重大变化、投资规划和长期发展的需要等原因需调整公司章程中规定的利润分配政策，调整后的利润分配政策应以股东权益保护为出发点，且不得违国证监会和证券交易所的有关规定。